3.成本预测
成本预测包括成本费用预测、目标成本预测等。
（1）成本费用预测
成本费用预测，就是根据历史成本资料和有关经济信息，结合发展趋势，采用科学的方法，对一定时期的产品或某个成本项目进行分析和预测。
企业产品成本的降低，不但可以直接通过节约原材料、辅助材料、燃料、能力的消耗，减少产品人工工时来实现，还可以通过增加生产量，以减少单位产品所需的各项制造费用来实现。
在已知固定成本总额和单位变动成本的条件下，可以预测一定产量的单位产品成本和总成本。
（2）目标成本预测法
目标成本是企业事先确定，在一定时期内产品成本应实现的目标。作为企业成本控制和管理依据的目标成本，在制度即要有先进性，又要有可行性，目标成本的确定通常有以下两种方法，一是选择某一先进的成本水平作为目标成本。二是根据目标利润确定目标成本。
（3）产品销售分析预测
产品销售量的预测是以调查研究和数理统计方法为基础，根据以往的销售情况和市场上商品供需情况的发展趋势，对计划期某一种产品的销售量所进行的分析、预计和测算。采用定量预测方法有趋势预测法。它包括算术平均法、移动平均法、移动加权平均法、直线趋势回归分析法。
三、财务管理决策
1.投资决策
投资决策是指投资者为了实现其预期的投资目标，运用一定的科学理论、方法和手段，通过一定的程序对投资的必要性、投资目标、投资规模、投资方向、投资结构、投资成本与收益等经济活动中重大问题所进行的分析、判断和方案选择。简单而言，就是企业对某一项目（包括有型、无形资产、技术、经营权等）投资前进行的分析、研究和方案选择。投资决策分为宏观投资决策、中观投资决策和微观投资决策三部分，本章属于微观投资决策的范畴。
投资决策是企业所有决策中最为关键、最为重要的决策。投资决策失误是企业最大的失误，一个重要的投资决策失误往往会使一个企业陷入困境，甚至破产。因此，财务管理的一项极为重要的职能就是为企业当好参谋把好投资决策关。
企业投资决策的程序：一般包括确定投资目标、选择投资方向、制定投资方案、评价投资方案、投资项目选择、反馈调整决策方案和投资评价等。
（1）明确投资目标。明确企业投资目标是投资决策的前提。明确投资目标需要做到：
①为什么投资。要在思想上明确为什么投资，最需要投资的环节、自身的条件与资源状况、市场环境的状况等。
②有整体观念。要考虑把眼前利益与长远利益结合起来，避免“短期与近视”可能带来的影响到企业全局和长远发展的不利情况。
③有科学的依据。科学的投资决策是保证投资有效性的前提。要实事求是，注重对数据资料的分析和运用，不能靠拍脑袋来决定是关重大的投资决策方案。
（2）分析投资方向。明确投资目标后，进一步分析并拟定具体的投资方向。这一步事关企业今后的发展问题。
（3）拟定投资方案。决定投资方向之后，着手拟定具体的投资方案，并对方案进行可行性论证。一般情况下，可行性决策方案是要求在两个以上，因为这样可以对不同的方案进行比较分析，权衡利弊，才有对方案的选择空间。
（4）评价投资方案。对不同方案的投资风险与回报进行评价分析，据此断定投资决策方案的可靠性。企业一定要把风险控制在它能够承受的范围之内，不能有过于投机或侥幸的心理，一旦企业所面临的风险超过其承受的能力，将会导致企业的巨大损失或灭亡。
（5）选择投资项目。狭义的投资决策就是指决定投资项目这个环节。选择的投资项目必须是由相应一级的人来承担责任。把责任落实到具体的人，这样便于投资项目的进行。
（6）反馈调整决策方案和投资评价。投资方案确定之后，还必须要根据环境和需要的不断变化，对原先的决策进行适时地调整，从而使投资决策更科学合理。
2.筹资决策
筹资决策是指为满足企业融资的需要，对筹资的途径、筹资的数量、筹资的时间、筹资的成本、筹资风险和筹资方案进行评价和选择，从而确定一个最优资金结构的分析判断过程。筹资决策的核心，就是在多种渠道、多种方式的筹资条件下，如何利用不同的筹资方式力求筹集到资金成本最低的资金来源，其基本思想是实现资金来源的最佳结构，即使公司平均资金成本率达到最低限度时的资金来源结构。
筹资的目的是满足企业投资的资金需求，企业投资决策一旦确定，财务人员就必须筹措企业投资所需要的资金。筹资决策主要解决好以下几方面问题：利用权益资本还是债务资本？通过什么渠道筹措哪种权益资本或债务资本？以及权益资本与债务资本之间的比例多少？利用长期资金还是短期资金？它们之间的比例又是多少？筹资决策所影响和改变的是企业的财务结构或资本结构。
（1）企业筹资渠道。一般而言，企业的资金来源不外三条途径，即短期负债筹资、长期负债筹资与股权资本筹资。其中具有长期影响的、战略意义的筹资决策通常是指长期负债筹资决策与股权资本筹资决策，又被称为资本结构决策。企业所采取的股利政策决定了企业自留资金的多少，在很大程度上也决定了企业筹资决策的制度。
（2）筹资决策的内容。筹资决策的内容通常包括：确定筹资的数量，选择筹资的方式：债务筹资或股权筹资？确定债务或股权的种类，确定债务或股权的价值等。
（3）筹资决策的方法。筹资决策的基本方法有三种：①比较筹资代价法，包括比较筹资成本代价、比较筹资条件代价、比较筹资时间代价等。②比较筹资机会法，包括比较筹资的实施机会，比较筹资的风险程度。③比较筹资的收益与代价法，如果筹资项目预期经济效益大于筹资成本，则该方案可行。其中方法③是判断筹资方案是否可行和选择最佳筹资方案的主要依据。
（4）筹资决策的程序。主要有如下几点：①明确投资需要，制定筹资计划；
②分析寻找筹资渠道，明确可筹资金的来源；计算各个筹资渠道的筹资成本费用，即计算筹资费用率——每一万元资金所需筹资成本。银行贷款的筹资成本主要是利息和贷款交际费用；股票筹资主要是股票发行费用；供货商和经销商信贷（供货款占用和预付款占用）主要是谈判费用，这种信贷一般是无息的；企业利润融资主要是投资机会成本；④分析企业现有负债结构，明确还债风险时期；⑤分析企业未来现金收入流量，明确未来不同时期的还债能力；⑥对照计算还债风险时期，在优化负债机构的基础上，选择安排新负债；⑦权衡还债风险和筹资成本，拟定筹资方案；⑧选择筹资方案，在还债风险可承担的限度内，尽可能选择筹资成本低的筹资渠道以取得资金。
3.利润分配决策
利润分配决策是企业对有关利润分配事项的决策。企业取得的利润按照国家规定作相应的调整，依法交纳所得税后，才能对税后净利润进行分配。
（1）利润分配的顺序。按照《公司法》的规定，企业利润分配的顺序：①弥补以前年度亏损；②提取10%法定公积金；③提取任意公积金，比例由投资者决定；④提取公益金；⑤向投资人（股东）分配利润（股利）。
（2）制定利润分配政策。对企业而言制定一个正确、合理的鼓励政策非常重要。其核心问题是确定利润分配和留存的比例，确定经利润分配多少红利给投资人，多少留存企业；减少红利分配，可增加盈余，减少外部融资。
（3）影响利润分配政策的因素。①法律因素。法律对利润分配的限制，即资本保全，企业不能用资本发放股利；企业积累，按法律规定的积累提取剩余后才能向投资人发放红利；偿债能力，利润的分配必须以保持偿债能力为前提。②企业自身因素。企业自身投资需要与筹资能力情况。③投资人因素。投资人的股权、收入、税负等。④其他因素。经济社会环境等。
四、营运资本管理
企业营运资金管理的重点，则在于保证企业生产经营过程中资金的正常周转，避免支付困境的出现。
1.营运资本
营运资本是指企业在流动资产上的总投资。总营运资本是指企业流动资产总额，净营运资本是指企业流动资产减去流动负债的余额（净营运资本=流动资产-流动负债）。营运资本周转是指企业营运资本从现金投入生产经营，经过一定的生产、销售，最终转化为现金的过程。
2.营运资本管理的核心工作
（1）现金及有价证券管理。企业应按国家现金管理规定加强现金管理，现金管理力求做到保证企业交易所需资金，又不拥有过多地闲置现金。最佳现金持有量是指现金持有成本最低的现金余额。加强现金日常管理，提高现金的使用效率，力争现金流入与流出量同步，加速收款，控制支出。企业多余现金，适当进行有价证券的短期投资。不定期抽查，以防现金被摞用。
（2）应收账款管理。应收账款是企业因赊销产品、原材料、提供劳务等影响购货单位或个人收取的款项。赊销可以扩大销售、增加利润，但面临增加机会成本、管理成本和坏账损失的风险。制定应收账款政策，确定信用标准、期限和现金折扣；加强收款管理，随时掌握收款情况，采取适当的收款措施：信函通知、亲自造访、电话催款、委托收款及法律行动等。
（3）存货管理。存货是指企业在日常经营活动中持有以备出售的产成品或商品等。存货管理的目标要尽量在各种存货成本与存货收益之间权衡，达到最佳组合，在保证不脱销的情况下，尽可能少，以减少储存于管理费用。存货成本包括：进货成本、储存成本、加工成本、缺货成本等。
五、账务处理
1.账务处理程序
账务处理程序也称会计核算组织程序，是指对会计数据的记录、归类、汇总、呈报的步骤和方法。即从原始凭证的整理、汇总，记账凭证的填制、汇总，日记账、明细分类账的登记，到会计报表的编制的步骤和方法。账务处理程序的基本模式可以概括为：原始凭证→记账凭证→会计账簿→会计报表。
我国企业目前一般采用的账务处理程序或会计核算形式，主要有：记账凭证核算形式、汇总记账凭证核算形式、）科目汇总表核算形式、多栏式日记账核算形式、日记总账核算形式等。
选择科学、合理的会计账务处理程序是组织会计工作，进行会计核算的前提。虽然在实际工作中有不同的会计账务处理程序，但是它们都应符合以下三个要求：
（1）要适合本单位所属行业的特点，即在设计会计账务处理程序时，要考虑自身企业单位组织规模的大小，经济业务性质和简繁程度，同时，还要有利于会计工作的分工协作和内部控制。
（2）要能够正确，及时和完整地提供本单位的各方面会计信息，在保证会计信息质量的前提下，满足本单位各部门，人员和社会各有关相关行业的信息需要。
（3）适当的会计账务处理程序还应当力求简化，减少不必要的环节，节约人力，物力和财力，不断地提高会计工作的效率。
各种会计账务处理程序的主要区别在于登记总分类账的依据和方法不同，但是，出纳业务处理的步骤基本上一致，其基本程序是：
（1）根据原始凭证或汇总原始凭证填制收款凭证、付款凭证；对于转账投资有价证券业务，还要根据原始凭证或汇总原始凭证直接登记有价证券明细分类账（债券投资明细分类账、股票投资明细分类账等）。
（2）根据收款凭证、付款凭证逐笔登记现金日记账、银行存款日记账、有价证券明细分类账。
（3）现金日记账的余额与库存现金每天进行核对，与现金总分类账定期进行核对；银行存款日记账与开户银行出具的银行对账单逐笔进行核对，至少每月一次，银行存款日记账的余额与银行存款总分类账定期进行核对；有价证券明细分类账与库存有价证券要定期进行核对。
（4）根据现金日记账、银行存款日记账、有价证券明细分类账、开户银行出具的银行对账单等，定期或不定期编制出纳报告，提供出纳核算信息。
2.手工账务处理流程
（1）凭证汇总。日常经济业务发生时，业务人员将原始凭证提交给财会部门。由凭证录入人员在企业基础会计信息的支持下，直接根据原始单据编制凭证，并保存在凭证文件中。
（2）凭证审核。对凭证文件中的凭证进行审核。如果审核通过，则对记账凭证作审核标记，否则，将审核未通过的凭证提交给录入人员。
（3）登日记账。登记日记账，出纳人员根据收款凭证和付款凭证，登记现金日记账和银行存款日记账。
（4）登明细账。登记各种明细账，一般单位根据业务量的大小设置各个会计岗位，即分别由多个财会人员登记多本明细账，如一个会计专门登记应收账款明细账；一个会计专门登记材料明细账等。
（5）登总账。根据科目汇总表登记总账，总账会计根据记账凭证定期汇总编制科目汇总表，根据科目汇总表登记总分类账。
